雖然行業(yè)正在快速發(fā)展，但對于鋰電池上游的企業(yè)而言，股價的走勢卻是慘痛的一年。由于市場對供過于求的擔(dān)憂越來越強(qiáng)烈，最終導(dǎo)致鋰企股價的崩塌。但實際上，供應(yīng)的釋放不如預(yù)期，需求的增長卻遠(yuǎn)超預(yù)期。

2018年是鋰離子電池應(yīng)用普及的一個重要年份，在過去一年的時間里，全球在使用清潔能源和綠色運輸方面取得了顯著的進(jìn)展。雖然可再生能源的使用仍處于發(fā)展的早期階段，但這種趨勢是不可逆轉(zhuǎn)的，并已在許多行業(yè)萌芽生根，或?qū)眍嵏残缘淖兏铩?

雖然行業(yè)正在快速發(fā)展，但對于鋰電池上游的企業(yè)而言，股價的走勢卻是慘痛的一年。由于市場對供過于求的擔(dān)憂越來越強(qiáng)烈，最終導(dǎo)致鋰企股價的崩塌。但實際上，供應(yīng)的釋放不如預(yù)期，需求的增長卻遠(yuǎn)超預(yù)期。

在汽車領(lǐng)域，全球范圍內(nèi)的非乘用車市場正在向電力驅(qū)動平臺轉(zhuǎn)移，其中包括了公共汽車、物料搬運車、垃圾車等。由于下游的需求呈指數(shù)級增長，中游的電池制造商也在全力為擴(kuò)大生產(chǎn)而做準(zhǔn)備。

2018年的主要電池擴(kuò)產(chǎn)計劃如下：Tesla欲增加共60GWh的產(chǎn)能；LG化學(xué)欲增加32GWh的產(chǎn)能；寧德時代欲增加共38GWh的產(chǎn)能，遠(yuǎn)期的產(chǎn)能規(guī)劃超過100Gwh；比亞迪在2020年欲增加60GWh，遠(yuǎn)期的產(chǎn)能規(guī)劃同樣超過100Gwh。

此外，特斯拉還承諾在中國的產(chǎn)能將達(dá)到50萬輛。若按照美國的規(guī)格來計算，這就將消耗40Gwh的電池產(chǎn)能，相當(dāng)于3萬噸碳酸鋰LCE。

除了常見的乘用車領(lǐng)域，物料搬運車、垃圾車、渡輪船隊等人們可能不太熟悉的領(lǐng)域也正在被鋰電替換，這些領(lǐng)域都將成為鋰供應(yīng)鏈發(fā)展的重大機(jī)遇。

很明顯，為滿足全球向電動汽車和可再生能源轉(zhuǎn)型所帶來的需求，電池制造商不斷增加的產(chǎn)能會拉動鋰化學(xué)產(chǎn)品的需求。全球電池制造能力預(yù)計將從2017年的175GWh上升至2022年的630GWh，到2030年將增長至2,000GWh。

除了汽車領(lǐng)域，全球固定儲能和充電基礎(chǔ)設(shè)施市場也正快速增長，特別是公用事業(yè)規(guī)模的“大型”項目和住宅市場。在德國住宅市場，電池系統(tǒng)的安裝量已超過10萬個，而南澳大利亞州政府繼續(xù)推進(jìn)其住宅儲能計劃，預(yù)計在未來幾年內(nèi)新增安裝40,000套鋰電儲能系統(tǒng)。

與此同時，加勒比海的市場也取得了突破，波多黎各和其他島嶼在颶風(fēng)伊爾瑪和瑪麗亞之后依靠鋰電儲能系統(tǒng)迅速恢復(fù)了供電。據(jù)報道，波多黎各的所有新太陽能發(fā)電裝置現(xiàn)在都配套安裝了鋰電池儲能系統(tǒng)，并且許多現(xiàn)有系統(tǒng)的所有者正在改裝系統(tǒng)以包括儲能的能力。

進(jìn)入2019年，鋰電池普及的趨勢依然會繼續(xù)。預(yù)計全球客運市場的電動汽車銷量還會繼續(xù)創(chuàng)歷史新高；消費者可選擇的電動車型數(shù)量會繼續(xù)增加；市政公交車隊會繼續(xù)電氣化；公用事業(yè)基本的大型儲能項目會繼續(xù)增加；歐洲，美國，加勒比海和澳大利亞的住宅儲能市場會繼續(xù)保持高增長；電動汽車充電基礎(chǔ)設(shè)施會繼續(xù)保持高速增長；依然會有新的參與者或國家進(jìn)入鋰供應(yīng)鏈。

對于鋰企而言，由于供應(yīng)確實在增加，因此2019年或許不會輕易迎來股價的大反轉(zhuǎn)，但遠(yuǎn)期的未來依然很美好，值得期待。