從2014-2019年大家看中間是電池BMS公司，有非常明顯市場(chǎng)份額在擴(kuò)大，獨(dú)立BMS以前非常大，現(xiàn)在變小，目前趨于穩(wěn)定的態(tài)勢(shì)。目前動(dòng)力鋰電池做BMS優(yōu)勢(shì)非常明顯，因?yàn)閯?dòng)力鋰電池做PACK，做BMS產(chǎn)業(yè)鏈?zhǔn)欠浅Ｍ暾囊粭l線，電池廠商對(duì)電池的理解是非常充分和足夠的，相比公司來說會(huì)有更多的優(yōu)勢(shì)。還有目前電池頭部公司在對(duì)技術(shù)、對(duì)資金的積累和投入不是小公司能比的，優(yōu)勢(shì)也非常明顯，長(zhǎng)期來看不同公司可能要思考我的定位到底是什么，特別是整車公司。專業(yè)BMS還會(huì)有機(jī)會(huì)，但是相對(duì)來說怎么樣把握是一個(gè)很大的問題。

目前市場(chǎng)參與者仍然以本土公司為主，外資公司隨著合資車型進(jìn)入市場(chǎng)開始占據(jù)一定市場(chǎng)。比亞迪和寧德時(shí)代占超35%的市場(chǎng)份額。這個(gè)市場(chǎng)頭部會(huì)有幾家，北汽新能源并不是自己在生產(chǎn)，億能電子還有一些。外資公司有Zollner和電裝進(jìn)來。

那么，獨(dú)立的第三方BMS公司是否還有機(jī)會(huì)？我把東軟睿馳挑出來和大家看，最近幾年主流車型里面都有占據(jù)一定市場(chǎng)份額，未來很多訂單都拿到了。東軟睿馳是一家非常值得研究和關(guān)注的典型汽車零部件公司做轉(zhuǎn)型，進(jìn)入智能化、電氣化的公司，做得非常成功。這家公司目前在客戶優(yōu)勢(shì)、技術(shù)積累、戰(zhàn)略思路都非常正確，這種公司有非常大機(jī)會(huì)。目前主流車企已經(jīng)建立初步穩(wěn)定BMS供給關(guān)系。比亞迪用自己的，北汽新能源有金脈，航博和寧德時(shí)代，吉利BMS供應(yīng)商非常多，未來寧德、LG會(huì)比較多。上汽有捷能，還有天寶，這應(yīng)該是延鋒偉世通，廣汽有東軟睿馳和金脈。合資公司寶馬幾乎都是普瑞均勝，戴姆勒有ACCUmotive，大眾是法可賽這家公司，通用有LG和上汽捷能兩家公司，豐田有電裝睿馳，目前有很多新公司出現(xiàn)，而且是獨(dú)立第三方BMS公司。

我們得出一個(gè)觀點(diǎn)，BMS初始進(jìn)入的時(shí)候壁壘相對(duì)較低，后面發(fā)現(xiàn)要想做得好，做得高端有客戶，技術(shù)壁壘也非常高，我們認(rèn)為優(yōu)質(zhì)的獨(dú)立BMS供應(yīng)商還是會(huì)有機(jī)會(huì)的。第二，乘用車市場(chǎng)進(jìn)入壁壘非常高，原供應(yīng)鏈體系內(nèi)電子供應(yīng)商更具優(yōu)勢(shì)。乘用車公司前裝配套相對(duì)是有很大的門檻和壁壘的，是否能夠進(jìn)入供應(yīng)鏈體系，是否和我有客戶關(guān)系，這些都有很大壁壘，從這一點(diǎn)來說我們認(rèn)為這種新的公司進(jìn)入乘用車領(lǐng)域是非常難的。我們看到東軟睿馳、法可賽都是在汽車領(lǐng)域的電子供應(yīng)商。第三，隨著新能源整車和電池行業(yè)市場(chǎng)會(huì)進(jìn)一步洗牌，BMS行業(yè)會(huì)加速淘汰，未來很多公司市場(chǎng)份額會(huì)越來越小甚至消失，關(guān)于BMS公司來說，選擇可持續(xù)發(fā)展客戶非常重要，很多公司消失并不是因?yàn)樗恍?，而是客戶消失了，所以我一直在講零部件公司特別是新能源相關(guān)零部件公司，選擇客戶是非常重要的，選擇好的客戶能活，選擇差的客戶就會(huì)死。第四，供配關(guān)系逐步趨于穩(wěn)定，要發(fā)掘市場(chǎng)需求空白點(diǎn)。我們認(rèn)為未來48V、HEV市場(chǎng)會(huì)快速上升。目前成本比較高，不管怎么樣一定會(huì)往這方面推。